Hauptunterschied – Laufzeitdarlehen vs. Betriebsmitteldarlehen
Der Hauptunterschied zwischen einem befristeten Darlehen und einem Betriebsmitteldarlehen besteht darin, dass ein befristetes Darlehen eine Form der Kreditaufnahme ist, bei der die Zahlungen über einen festgelegten Zeitraum in regelmäßigen Abständen erfolgen können, während das Betriebskapitaldarlehen ein Darlehen ist, das zur Finanzierung aufgenommen wird routinemäßiger Geschäftsbetrieb, um Engpässe im Betriebskapital zu minimieren. Während die Absicht beider darin besteht, Mittel für geschäftliche Zwecke zu erh alten, unterscheiden sich die Umstände, unter denen sie verwendet werden, erheblich. Daher ist es wichtig, sie klar voneinander zu unterscheiden.
Was ist ein befristeter Kredit?
Ein befristetes Darlehen ist ein Darlehen, das in regelmäßigen Abständen über einen im Voraus vereinbarten Zeitraum zurückgezahlt wird. Die Laufzeit eines befristeten Darlehens kann zwischen einem und zehn Jahren betragen; bestimmte befristete Darlehen können jedoch bis zu 30 Jahre dauern. Befristete Darlehen werden in zwei Hauptkategorien unterteilt.
Festzinsdarlehen
Ein Festzinsdarlehen ist ein Darlehen, bei dem sich der Zinssatz während der Laufzeit des Darlehens nicht ändert.
Laufzeitdarlehen mit variablem Zinssatz
Bei einem Darlehen mit variablem Zinssatz schwankt der Zinssatz während der Laufzeit des Darlehens.
Laufzeitdarlehen sind eine beliebte Finanzierungsstrategie, die vor allem von kleinen Unternehmen genutzt wird, wo sie normalerweise langfristige Darlehen beantragen. Dies liegt daran, dass die monatlichen Raten geringer sind, was bequem zu zahlen ist, auch wenn das Unternehmen keine nennenswerten Gewinne erzielt. Andererseits sollten Unternehmen bei variabel verzinslichen Darlehen auch auf zu lange Laufzeiten achten, da die Zinssätze erheblich schwanken können.
Abbildung 1: Langfristige variable Zinsen unterliegen starken Schwankungen
Was ist Betriebsmittelkredit?
Ein Betriebsmittelkredit ist ein kurzfristiger Kredit mit dem Ziel, den laufenden Geschäftsbetrieb eines Unternehmens zu finanzieren. Betriebsmittelkredite werden nicht verwendet, um dem Unternehmen Kapital zuzuführen oder um langfristige Vermögenswerte oder Investitionen zu erwerben. Stattdessen wird es für Aspekte wie die Begleichung von Verbindlichkeiten, die Zahlung monatlicher Zinsen oder in Bezug auf alle Aspekte verwendet, die mit kurzfristigen Vermögenswerten und kurzfristigen Verbindlichkeiten zu tun haben.
Im Idealfall sollte ein Unternehmen immer über ausreichend liquide Mittel verfügen, um den laufenden Geschäftsbetrieb zu führen. Dies kann durch effektives Working Capital Management erreicht werden. In der Praxis können jedoch bestimmte Unternehmen mit der Liquiditätslage zu kämpfen haben. Dies basiert überwiegend auf der Branche, in der die Verkäufe saisonaler Natur sind. Eine weitere Situation, in der Unternehmen mehr Betriebskapital benötigen, ist, wenn sie eine aggressive Wachstumsstrategie verfolgen. In solchen Fällen wächst der Umsatz mit einer Geschwindigkeit, die nicht effektiv finanziert werden kann; was als „Overtrading“bezeichnet wird.
Die Anforderung für ein Betriebsmitteldarlehen hängt von der Art der vorherrschenden Betriebskapitalposition ab. Sie kann wie folgt berechnet werden.
Betriebskapitalbedarf=Inventar + Forderungen – Verbindlichkeiten
Die gebräuchlichste Methode, um einen Betriebsmittelkredit zu erh alten, ist ein Kontokorrentkredit. Dies ist eine Einrichtung, die Banken ihren kreditwürdigen Kunden gewähren und es ihnen ermöglichen, Gelder bis zu einem Limit abzuheben, das ihr Bankguthaben übersteigt.
Was ist der Unterschied zwischen einem Laufzeitdarlehen und einem Betriebsmitteldarlehen?
Darlehen mit Laufzeit vs. Betriebsmitteldarlehen |
|
| Befristetes Darlehen ist eine Form der Kreditaufnahme, bei der die Zahlungen über einen festgelegten Zeitraum in regelmäßigen Abständen erfolgen können. | Betriebskapitalkredit ist ein Darlehen, das zur Finanzierung des laufenden Geschäftsbetriebs aufgenommen wird, um Engpässe im Betriebskapital zu minimieren. |
| Zeitbereich | |
| Laufzeitdarlehen können kurz-, mittel- oder langfristig sein. | Betriebsmittelkredite sind kurzfristige Kredite. |
| Raten | |
| Die Rückzahlung eines befristeten Darlehens erfolgt in mehreren Raten. | Die Rückzahlung eines Betriebsmitteldarlehens erfolgt in einer begrenzten Anzahl von Raten. |
Zusammenfassung – Kredit mit Laufzeit vs. Betriebsmittelkredit
Laufzeitdarlehen und Betriebsmitteldarlehen sind zwei beliebte Arten von Darlehen, insbesondere bei kleinen Unternehmen. Der Unterschied zwischen Laufzeitdarlehen und Betriebsmitteldarlehen bezieht sich hauptsächlich auf den Verwendungszweck und den Zeitraum, für den sie aufgenommen werden. Befristete Darlehen dienen in der Regel dem schrittweisen Unternehmenswachstum und können kurz-, mittel- oder langfristig sein. Betriebsmittelkredite werden beantragt, wenn Liquiditätsdefizite bestehen, da es ohne ausreichende Liquidität schwierig ist, den laufenden Geschäftsbetrieb zu führen.
